豪能股份可转债回复问询 拟募集资金18亿元

中国上市公司网讯 3月23日，上交所官网显示，成都豪能科技股份有限公司(证券代码：603809，证券简称：豪能股份)可转债审核状态变更为“已回复”。

发行基本要素

发行规模：不超过18亿元(含18亿元)

债券期限：6年

发行方式：向不特定对象发行，每张面值100元，按面值发行

票面利率：提请股东大会授权董事会，发行前与主承销商协商确定

转股价格：不低于募集说明书公告日前20个交易日均价与前1个交易日均价的较高者

保荐机构（主承销商）：招商证券

募集资金用途（合计18亿元）：

智能制造核心零部件项目（二期）：13亿元(项目总投资13.07亿元)

建设主体：全资子公司重庆豪能传动技术有限公司

产品方向：新增年产608万件精密减速器关键零部件、220万套关节减速器相关产品

应用领域：新能源汽车电驱系统、人形机器人/工业机器人关节驱动

项目效益：税后内部收益率12.46%，静态投资回收期(含建设期)8.4年

补充流动资金及偿还银行借款：5亿元

可转债问询回复中主要涉及的内容

一、募投项目合理性与投资测算

项目定位与必要性

项目为智能制造核心零部件项目（二期），总投资13.07亿元，拟用募资13亿元，聚焦新能源汽车减速器+机器人关节减速器双赛道，承接“汽车+机器人”战略。

现有产能无法覆盖未来订单，项目是产能升级+国产替代的必要布局。

投资构成与测算依据

设备投资12.77亿元（占比97.7%），含热前/热后/热处理/检测/装配设备共586台（套）;场地改造2325万元。

设备单价、单位产能投资与一期项目、同行可比项目无明显差异，测算依据充分。

产能与效益

达产后新增：608万件精密减速器关键零部件、220万套关节减速器产品。

税后IRR12.46%，静态回收期(含建设期)8.4年，建设期4年、2030年达产。

二、产能消化与客户保障

客户基础与订单支撑

深度绑定采埃孚、舍弗勒等全球头部Tier1，已获部分客户项目定点。

依托现有汽车客户资源，同步拓展机器人领域新客户。

市场空间与竞争优势

新能源汽车电驱、人形机器人/工业机器人减速器需求快速增长，国产替代空间大。

公司在精密传动领域具备技术、工艺、成本综合优势，可保障产能消化。

三、财务状况与合规性

财务性投资核查

董事会决议日前6个月至回复日，无财务性投资(无类金融、产业基金、拆借、高风险金融产品等)。

偿债与现金流

说明经营现金流、资产负债率、流动比率等指标，论证财务稳健、偿债能力充足。

合规与信披

报告期内无重大违法违规，信息披露真实、准确、完整。

四、融资规模与募资用途

18亿元募资合理性

13亿元用于二期项目资本性支出，5亿元用于补流与偿债，非资本性支出占比合规。

补流与偿债必要性

匹配业务扩张资金需求，优化债务结构、降低财务费用，保障流动性安全。

五、中介机构核查意见

保荐机构、会计师、律师均认为：募投项目必要、产能规划合理、效益测算审慎、融资规模合规、财务与信披无重大问题，符合发行条件。