尚太科技可转债提交注册 拟募集资金17.34亿元

中国上市公司讯 11月21日，深交所官网显示，石家庄尚太科技股份有限公司(股票简称：尚太科技，股票代码：001301)可转债审核状态变更为“提交注册”。

可转债基本信息

发行对象：面向不特定对象，涵盖自然人、法人、证券投资基金等符合相关规定的合格投资者，公司现有股东还享有优先配售权。

债券基本信息：债券种类为可转换公司债券，每张面值100元，按面值发行，期限为自发行之日起六年。债券将在深交所上市，未来转换后的公司股票也会在该交易所上市。

募资规模：本次拟发行可转债的募集资金总额不超过17.34亿元，具体数额可由公司股东大会授权董事会及其授权人士在该额度内确定。

资金用途：扣除发行费用后，所募资金将全部投入年产20万吨锂电池负极材料一体化项目，该项目契合公司主营业务方向，能进一步扩大其锂离子电池负极材料的产能，适配动力电池和储能电池领域的市场需求。

发行有效期：本次可转债发行方案的有效期为公司股东大会审议通过该方案之日起十二个月。

保荐与承销：本次发行的保荐机构(主承销商)为国信证券股份有限公司，保荐代表人为张宇、崔威，将负责本次发行相关的保荐和承销工作。

可转债的影响

扩充核心产能，契合市场需求巩固竞争地位：本次可转债募集的17.34亿元资金将全部投入年产20万吨锂电池负极材料一体化项目。当前新能源汽车、储能领域需求旺盛，带动负极材料市场持续扩容，而行业竞争也处于白热化阶段。公司的新一代人造石墨负极材料适配快充、超充动力电池及新型储能终端需求，此次项目建成后，将大幅提升这类差异化产品的供货能力。20万吨的新增产能能让公司规模效应进一步凸显，不仅能满足自身业务高速增长的需要，还能扩大市场占有率，巩固其在负极材料行业的市场地位。

强化成本与技术优势，提升盈利能力：该募投项目将新建标准化生产基地，购置破碎机、高温改性炉等先进生产设施，搭建一体化生产体系。这种规模化、集约化的生产模式，能进一步降低单位产品的生产、管理及物流成本，契合负极材料行业成本竞争的核心逻辑。同时，先进设备与工艺的落地，还能助力公司持续优化产品性能，在产品价格波动的行业环境中，凭借成本优势和产品竞争力维持并提升盈利能力，推动公司在行业竞争中脱颖而出。

优化财务结构，缓解资金压力：公司面临经营活动现金流量净额持续为负、应收账款占流动资产比例较高的问题，且截至2025年9月30日有不少短期借款、长期借款，财务费用中的利息费用对利润有一定侵蚀。可转债属于兼具股权和债权属性的融资工具，相比单纯银行借款，其票面利率通常更低，能减少利息支出压力。此外，募集资金中的1亿元用于铺底流动资金，可直接补充日常经营所需资金，缓解营运资金紧张的困境。后续债券转股后，还能将负债转化为股权，降低资产负债率，优化资本结构，增强公司抵御财务风险的能力。

保障项目推进，减少筹资不确定性：此次募投项目总投资近40亿元，仅靠公司自有资金或单一自筹渠道难以高效推进。可转债为项目提供了大额、稳定的资金支持，且募集资金到位前，公司可先用自有资金先行投入项目，后续再用募集资金置换，保障了项目18个月建设期的有序推进。这种多元化的融资方式，避免了过度依赖单一融资渠道可能出现的资金断裂风险，为项目按时投产、尽早产生效益筑牢资金根基。

增强合作认可度，助力长期业务拓展：可转债发行申请获深交所审核通过，这是资本市场对公司实力和发展前景的一种认可。对下游的动力电池、储能电池厂商而言，公司通过募资强化产能和供应能力，意味着其合作稳定性和供货可靠性将进一步提升，有助于加深与现有核心客户的合作黏性。同时，公司更强的规模与实力也能吸引更多新客户，为其业务拓展创造更有利的合作环境，为长期可持续发展提供助力。

可转债进程

预案时间：2025年1月9日。当日公司召开第二届董事会第十五次会议，审议通过了向不特定对象发行可转换公司债券的相关议案，同时制定了可转债发行预案。

受理时间：2025年4月27日。公司收到深交所出具的受理通知，深交所经核对确认申请文件齐备，决定对其可转债发行申请予以受理。

问询时间：2025年5月18日。公司收到深交所出具的关于本次可转债发行的审核问询函，需就相关问题进行针对性答复。

回复时间：2025年6月10日。公司会同相关中介机构完成了问询函问题的研究回复，并更新披露了募集说明书等申请文件;后续还根据深交所进一步审核意见补充更新了相关文件内容。

过会时间：2025年11月6日。深交所上市审核委员会召开第26次审议会议，审核通过了尚太科技本次可转债发行申请，公司于11月7日发布了该审核通过公告。

提交注册时间：2025年11月11日。公司当日披露公告，称已会同相关中介机构更新修订申请文件，并提交了可转债募集说明书(注册稿)等申请文件，后续待证监会完成注册程序。