博汇股份定增回复问询 拟募集资金2.35亿元

中国上市公司网讯 5月13日，深交所官网显示，宁波博汇化工科技股份有限公司(证券代码：300839，证券简称：博汇股份)定增审核状态变更为“已回复”。

发行规模

发行价格：5.66元/股(不低于前20日均价80%)

发行数量：不超过41,595,905股(调整后，约为发行前总股本16.95%)

募集总额：不超过23,543.28万元(调整后，原41,682.68万元)，用于补充流动资金、偿还银行借款

限售期：18个月(全体发行对象)

发行对象：无锡惠山原鑫曦望产业升级并购投资合伙企业(有限合伙)，现金全额认购，构成关联交易

保荐机构：华英证券

定增问询回复中主要涉及的内容

一、业绩连续亏损原因及改善措施

亏损主因：消费税政策调整+大额补税(2024年8月补消费税及附加约4.80亿元)、芳烃装置停产(2024年6月起税务争议停产)、资产减值计提(2023-2025年累计计提约2.43亿元)。

改善措施：

重启芳烃装置、优化生产与销售结构;

拓展液冷算力服务新业务，已落地项目并形成收入;

国资入主后赋能，降低融资成本、拓展产业资源。

结论：未触发退市风险警示，持续经营能力无重大疑虑。

二、税务争议与欠缴税款风险

核心问题：2024年消费税争议、大额补税及滞纳金风险。

回复要点：

2024年8月已申报消费税及附加4.80亿元，2025年4月全额缴纳完毕;

会计处理准确，已计入对应年度损益;

无未决税务处罚，滞纳金风险可控。

三、控制权变更（国资入主）的合规性与稳定性

核心安排：

发行后控股股东：无锡惠山原鑫曦望合伙(国资背景)，表决权比例31.56%;

实控人：无锡市惠山区国企改革发展服务中心;

原股东文魁集团、夏亚萍签署表决权放弃协议，放弃9628.35万股表决权，出具不谋求控制权承诺。

结论：控制权变更合规、稳定，无代持或利益输送安排。

四、募集资金用途合理性（补流+偿债）

核心问题：募资2.35亿元全部用于补充流动资金、偿还银行借款的必要性。

回复要点：

财务压力：2025年末资产负债率56.54%、流动比率0.86、速动比率0.40，短期偿债压力大;

用途合规：符合创业板定增规则，聚焦主业与新业务(液冷算力)扩张;

效益：降低负债率、减少财务费用、增强抗风险能力。

五、认购对象（原鑫曦望合伙）资金合规性

核心问题：认购资金来源、是否存在代持/结构化/财务资助。

回复要点：

资金来源：自有+合法自筹，合伙人出资到位，资信良好;

无违规安排：无对外募集、代持、结构化;公司及原股东未提供财务资助或收益承诺;不质押本次发行股份融资;

限售承诺：认购股份锁定18个月。