丰立智能定增回复问询 拟募集资金7.3亿元

中国上市公司网讯 4月21日，深交所官网显示，浙江丰立智能科技股份有限公司(证券代码：301368，证券简称：丰立智能)定增审核状态变更为“已回复”。

发行规模

募集资金总额：不超过7.3亿元(含本数)

发行数量：不超过3,603万股(不超过发行前总股本30%)

定价基准日：发行期首日

发行价格：不低于定价基准日前20个交易日均价的80%

发行对象

不超过35名特定投资者

控股股东丰立传动、实控人王友利、黄伟红参与认购

其余对象：符合条件的机构/个人投资者(竞价确定)

限售期

控股股东、实控人：18个月

其他投资者：6个月

募集资金用途（4大方向）

新能源汽车精密动力齿轮智能制造项目

总投资：3.24亿元

募投：2.70亿元

产能：年产900万件新能源汽车精密动力齿轮

新一代精密传动制造项目

总投资：2.58亿元

募投：2.20亿元

产能：谐波减速器18万件、小微型减速器20万件、行星减速器6万件

精密传动研发中心建设项目

总投资：0.81亿元

募投：0.40亿元

方向：精密减速器、新能源传动、智能装备研发与测试

补充流动资金

募投：2.00亿元

定增问询回复中主要涉及的内容

一、核心财务与盈利问题(问询焦点)

营收增长但利润下滑：2022-2025年上半年营收4.29/4.29/5.05/2.42亿元，扣非归母净利3747.58/2046.66/1565.73/314.89万元，综合毛利率19.68%→13.85%。公司解释系新业务开拓期低价定价、产能爬坡单位成本高、期间费用上升所致;同时强调新能源动力传动业务2022-2024年复合增速213.13%，是收入增长核心引擎。

毛利率持续承压：归因于原材料价格波动、新产品量产初期成本高、汇率波动，并披露成本控制措施与对冲安排。

境外销售：核查外销真实性、客户资质与回款合规，说明外销占比、区域分布及风险管控，确保不存在重大异常。

二、资产与经营风险

存货周转：说明存货结构、库龄及跌价准备计提充分性，解释存货变动与业务规模匹配的原因，提示库存管理风险。

在建工程：披露项目进度、预算执行与转固计划，说明资本化合理性，避免长期挂账影响利润。

财务性投资：明确投资标的、金额与会计处理，界定是否符合监管对“财务性投资”的要求。

三、合规与内控整改

监管函整改：针对2023年收到的浙江证监局警示函、深交所监管函，披露具体违规事由、整改措施、执行进度及验收结果，证明内控有效性。

四、定增方案与募投合理性(修订重点)

发行方案修订：优化发行数量、定价机制、锁定期安排，明确控股股东/实控人参与认购比例与锁定期(18个月)，其他投资者锁定期6个月。

募投项目合理性：

新能源汽车精密动力齿轮智能制造项目(总投3.24亿元，拟募2.70亿元)：年产900万件，论证市场空间、产能消化路径、技术壁垒与客户资源。

新一代精密传动制造项目(总投2.58亿元，拟募2.20亿元)：谐波减速器18万件、小微减速器20万件、行星减速器6万件，说明机器人/新能源传动需求与技术优势。

研发中心(总投0.81亿元，拟募0.40亿元)：提升减速器与新能源传动研发能力。

补流(2.00亿元)：优化资金结构。

资金使用与风险：明确募集资金专户存储、使用监管，披露项目实施风险、产能爬坡风险及市场竞争风险。

五、合规性与持续盈利能力

逐项论证本次定增符合《证券法》《创业板上市公司证券发行注册管理办法》规定，不存在重大违法违规、财务报表异常、内控缺陷等情形。

结合行业趋势、技术壁垒、客户结构与募投项目效益，说明持续盈利能力与未来盈利改善路径，回应深交所对“持续经营能力”的核心关切。

六、其他重要补充

披露关联交易、同业竞争情况，说明是否影响本次发行;

完善风险因素披露，新增汇率、原材料、产能消化等具体风险提示。