百利天恒定增提交注册 拟募集资金37.64亿元

中国上市公司讯 7月16日，上交所官网显示，四川百利天恒药业股份有限公司(股票简称：百利天恒，股票代码：688506)定增审核状态变更为“提交注册”。

定增基本信息

发行对象：不超过35名符合中国证监会规定的证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、资产管理公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者以及其他法人、自然人或其他合格投资者。信托公司作为发行对象的，只能以自有资金认购。

发行数量：不超过2005万股(含本数)，不超过本次发行前公司总股本的5%。最终发行数量上限以经上交所审核通过并经中国证监会同意注册的发行数量上限为准。

发行价格：采取询价发行方式，发行价格不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价的80%，定价基准日为发行期首日。

募集资金总额：不超过37.64亿元(含本数)。

募集资金用途：扣除发行费用后将全部用于创新药研发项目，包括ADC管线、GNC管线、ARC管线等产品的临床试验。

股票锁定期：发行对象所认购的股份自发行结束之日起六个月内不得转让，因公司分配股票股利、资本公积金转增等形式所衍生取得的股份亦应遵守上述股份锁定安排。

定增的影响

加速创新药研发进程：定增资金将全部用于创新药研发项目，涵盖ADC、多特异性抗体、核药等多个研发平台，有助于加速临床研究进程，推动如BL-B01D1等具有高临床价值的创新药产品快速上市，抢占市场先机。

拓展产品布局：公司已拥有14款处于临床阶段的候选药物，此次定增能为这些在研项目提供资金支持，拓展在研产品布局的深度和广度，丰富产品管线，为实现更多产品的商业化奠定基础，增强公司可持续发展能力。

增强研发与管理能力：有助于吸引全球顶尖的科研人才和管理团队，提升公司的研发效率和管理水平，进一步增强公司的核心竞争力和创新研发能力，使公司在生物医药前沿领域保持领先地位。

优化资本结构：定增完成后，公司的总资产和净资产将显著增加，资金实力得到提升，资产负债率将有所下降，有助于改善财务状况，优化财务结构，增强抗风险能力，为公司的长期稳定发展提供坚实保障。

推动国际化战略：百利天恒致力于成为肿瘤用药领域全球领先的跨国药企，此次定增是其实现国际化战略的重要举措。资金的充实将支持公司众多创新产品在欧、美、日及其他国际市场的全球开发，借助境内外融资平台，提升公司在国际市场的影响力。

把握行业发展机遇：当前，政策大力支持科创板“硬科技”企业加快创新，创新药企正迎来重要的战略机遇期。百利天恒定增是顺应政策趋势，通过此次定增，公司能更好地把握行业发展机遇，实现从“中国创新”到“全球方案”的跨越。

定增进程

预案时间：2025年3月9日晚间，百利天恒发布定增预案，拟向不超过35名特定对象非公开发行股票募集资金不超过39亿元。

受理时间：2025年4月16日，百利天恒公告此次定增获得上交所受理。

问询时间：2025年4月30日，百利天恒收到上交所就此次定增出具的审核问询函，涉及募投项目、融资规模等6大问题。

回复时间：2025年6月25日，上交所官网显示百利天恒定增审核状态变更为“已回复”，公司完成问询回复。

过会时间：2025年7月13日，百利天恒公告称，定增申请获上交所审核通过。