科马材料成功过会 将于北交所上市

中国上市公司网讯 8月11日，浙江科马摩擦材料股份有限公司(以下简称“科马材料”或公司)首发申请获北交所通过，公司将登陆北交所上市。

据悉，科马材料本次拟向不特定合格投资者公开发行股票不超过2,092.00万股(未考虑超额配售选择权)，或不超过2,405.80万股(全额行使超额配售选择权)。公司本次拟使用募集资金20,616.80万元，主要用于干式挤浸环保型离合器摩擦材料技改项目、研发中心升级项目。

公开资料显示，科马材料主营业务为干式离合器摩擦片及湿式纸基摩擦片的研发、生产及销售，并致力于新型摩擦材料的开发应用。

公司深耕传动摩擦材料行业二十余年，具有较好的行业口碑，客户资源丰富。公司客户包括福达股份、法士特伊顿、浙江奇碟、长春一东、铁流股份、湖北三环、宏协股份、华域动力、荣成黄海、奥德华等国内主要离合器生产企业。公司产品应用于中国重汽、一汽解放、东风汽车、北汽福田、潍柴集团、陕汽集团、三一集团、玉柴集团、沃尔沃、标致汽车、雷诺汽车、尼桑汽车、上汽通用五菱、问界汽车等众多知名品牌企业。

公司客户福达股份、长春一东、铁流股份均为A股主板上市公司，系国内离合器主要生产企业和行业标准的主要起草单位;采埃孚(嘉兴)系国际汽车零部件巨头采埃孚(ZF)集团成员;法士特伊顿为法士特齿轮与伊顿(Eaton)建立的合资公司，知名传动系统零部件供应商;浙江奇碟为中国汽车工业协会离合器委员会委员单位，产品配套国内知名主机厂;湖北三环为工信部专精特新“小巨人”企业，多家汽车主机厂独家或主要配套商;宏协股份为工信部专精特新“小巨人”企业，国家汽车零部件出口基地企业，具备完善的国内布局和丰富的出口经验;华域动力为A股主板上市公司华域汽车的全资子公司，知名传动系统零部件供应商;荣成黄海为中国汽车工业协会离合器委员会理事单位，长期专注于离合器的研发与生产;奥德华部分规格离合器市场占有率位居全国前列。

审议会议提出问询的主要问题

1.关于收入真实性。请发行人：(1)说明发行人主营业务毛利率高于同行业公司的合理性。(2)说明向生产商及贸易商客户销售毛利率存在差异的原因及贸易商终端销售真实性。请保荐机构、申报会计师核查并发表明确意见。

2.关于经营业绩稳定性。请发行人：(1)说明发行人产品市场空间及拓展能力，发行人干式摩擦片的下游需求是否存在萎缩情况，是否存在业绩下滑风险。(2)说明T2 产品的客户拓展和订单最新情况、该产品毛利率水平的变动趋势。请保荐机构核查并发表明确意见。

3.关于关联方资金往来。请发行人说明自身及关联方与中邦建设及关联方的资金往来情况。请保荐机构、申报会计师核查并发表明确意见。

北京证券交易所

2025 年 8 月 11 日