芭薇股份北交所IPO网上路演精彩回放

2024年3月19日，广东芭薇生物科技股份有限公司(股票简称：芭薇股份，股票代码：837023)进行了网上路演。芭薇股份董事长冷群英; 芭薇股份董事、副总经理陈彪;芭薇股份董事会秘书单楠;万联证券投资银行管理委员会委员、董事总经理、投资银行战略客户部负责人朱晓娜;万联证券保荐代表人王梦媛等嘉宾参加了此次路演，与网上投资者进行了密切交流。

芭薇股份本次初始发行数量800.00万股(未考虑超额配售选择权)，发行价格为5.77元/股，预计募集资金总额为4,616.00万元(未考虑超额配售选择权)，将用于智能生产车间建设项目、研发中心建设项目、补充流动资金项目。

据悉，芭薇股份主营业务为化妆品的研发、生产、销售及检测，产品种类丰富，涵盖护肤、面膜、洗护、彩妆等类别。

公司是一家具备护肤、面膜、洗护、彩妆等多品类化妆品生产能力，拥有化妆品独立检测资质，工艺及技术储备领先，集产品策划、配方研发、规模化生产、功效检测于一体的化妆品品牌客户服务商。

公司产品销售覆盖国内外市场，累计为 1000 多个化妆品品牌提供产品及服务，与联合利华(包含：多芬、力士、凡士林等品牌)、仁和匠心、HBN、SKINTIFIC、丸美、凌博士、纽西之谜、谷雨、红之等国内外知名化妆品品牌商建立了较为稳定的业务合作关系。

网上路演推介致辞

芭薇股份董事长冷群英网上路演推介致辞

尊敬的各位嘉宾、投资者、朋友们：

大家好!

非常高兴有机会通过网络平台，就广东芭薇生物科技股份有限公司首次公开发行股票并在北交所上市进行即时的网上交流。首先，我谨代表公司董事会、管理层以及全体员工，向长期关心、支持芭薇股份的各位投资者和各界朋友表示衷心的感谢!并向参加今天网上交流的朋友们表示诚挚的欢迎。

天道酬勤，商道酬信。芭薇股份立业当代，公司是一家具备护肤、面膜、洗护、彩妆等多品类化妆品生产能力，拥有化妆品独立检测资质，工艺及技术储备领先，集产品策划、配方研发、规模化生产、功效检测于一体的化妆品品牌客户服务商。产品销售覆盖国内外市场，累计为 1000 多个化妆品品牌提供产品及服务，与联合利华、仁和匠心、HBN、红之、SKINTIFIC等国内外知名化妆品品牌商建立了较为稳定的业务合作关系。

通过多年的行业积累和市场开拓，公司在研发创新、智能制造、客户服务、市场竞争力等方面形成了自己的核心优势，已成长为国内化妆品制造领域的知名企业。公司将始终以技术研发为核心驱动力，以产品检测为质量保证，以智能制造为发展基石，持续不断地为品牌商提供符合市场消费倾向的产品，不断提高市场竞争力及抗风险能力。

公司将以本次发行和上市为契机，通过募集资金投资项目的顺利实施，进一步扩大市场占有率与影响力，提升与巩固公司行业领先地位，以最饱满的热诚和最好的服务，与广大客户共襄发展，共享未来!

通过今天的交流，我们希望各位投资者能客观、全面地了解芭薇股份，能够更准确地把握芭薇股份的投资价值和投资机会，给予芭薇股份持续的关注和支持!我们也会充分听取投资者们的意见，不断推动公司的创新发展，相信在广大投资者高度信任和大力支持下，芭薇股份的发行工作必将圆满完成。

最后，再次感谢投资者朋友、社会各界对芭薇股份的关心，你们的积极参与，就是对我们最大的支持与鼓励。雄关漫道真如铁，而今迈步从头越，公司上市后，将一如既往地不断提升企业竞争力，提高企业经营管理水平，提升企业盈利能力，回馈投资者、承担更多的社会责任!

谢谢大家!

万联证券投资银行管理委员会委员、董事总经理、投资银行战略客户部负责人朱晓娜网上路演推介致辞

尊敬的各位嘉宾、各位投资者、朋友们：

大家好!

首先，我谨代表万联证券股份有限公司，对所有参加广东芭薇生物科技股份有限公司首次向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市网上路演推介活动的各位嘉宾和投资者表示热烈的欢迎和衷心的感谢!

芭薇股份是一家具备化妆品多品类生产能力，拥有化妆品独立检测资质，工艺及技术储备领先，专业为化妆品品牌商提供产品上市前全方位、系统化服务，集产品策划、配方研发、生产制造、功效检测于一体的化妆品品牌客户服务商。公司始终以技术研发为核心驱动力，以产品检测为质量保证，以智能制造为发展基石，持续不断地为化妆品品牌商提供符合市场消费倾向的产品，打造了自身强大的市场竞争力及抗风险能力，系国内化妆品ODM行业的优秀龙头企业，系当之无愧的北交所美妆第一股。

作为芭薇股份的保荐机构和主承销商，万联证券非常荣幸能与芭薇股份并肩前行，见证芭薇股份的成长、收获与持续发展。在与芭薇股份合作的过程中，我们见证了公司在发展过程中取得的骄人成绩，也亲身感受到了公司管理层臻于至善的工作态度、系统扎实的专业能力、持续创新的钻研精神和高瞻远瞩的战略眼光。我们坚信，芭薇股份上市，必将给公司带来新的发展机遇，给投资者带来新的投资机会，给资本市场增添新的生机和活力!

芭薇股份项目是万联证券贯彻中央金融工作会议精神的具体实践，是服务广州实体经济转型升级的新突破，是扎根广州、服务湾区的新成绩。未来，万联证券将始终遵循金融服务实体的根本宗旨，一如既往地秉承诚实守信、勤勉尽责的原则，切实履行保荐职责和持续督导义务，持续陪伴芭薇股份不断发展壮大。我们相信芭薇股份能够通过自己脚踏实地的不懈努力给广大投资者交出一份满意的答卷，以优良业绩回报股东，回报社会，回报投资者。

最后，祝广东芭薇生物科技股份有限公司首次向不特定合格投资者公开发行股票网上路演圆满成功!谢谢大家!

网上路演交流互动问答

【网上路演交流内容剪辑】

问 投资者：请介绍一下中国化妆品代工行业发展现状?

答 冷群英：

中国化妆品代工行业发展现状为：①我国化妆品生产企业数量不断增加②新兴化妆品牌的涌现推动代工行业市场规模扩大③我国化妆品代工行业竞争格局不断优化，感谢您的关注!

问 投资者：请介绍行业面临的机遇有哪些?

答 冷群英：

①产业政策促进行业规范发展②可支配收入提高，消费者护肤意识增强③行业集中度较低，规上企业发展机会大。感谢您的关注!

问 投资者：董事长好，请问公司核心竞争力是什么?

答 冷群英：

(1)技术研发优势：公司自创立以来持续重视提升技术研发实力，掌握了“功效活性物可视微囊稳定(2)产品检测优势：子公司悠质检测拥有化妆品检测仪器设备200 多台/套，产品检测包含化妆品、化学原料、香精香料、洗涤消杀类、包装材料及制品5 大类，能够对外出具第三方检测报告。目前，悠质检测具备检验检测能力，拥有 CNAS 国家实验室认可委员会实验室认可证书、CMA 广东省市监局检验检测机构资质认定证书、化妆品注册备案检验机构资质(含特殊化妆品人体功效检验检测)。(3)智能制造优势：在信息化运营方面，公司通过搭建 SAP 系统、MES 系统(包含了 WMS 系统、 QMS 系统)、LIMS 系统等信息化管理系统，配套运用 PDA 手持终端、RFID 及 AGV 等的硬件设备，打造仓储数据管控中心及数字化看板中心，实现生产过程数据的自动采集、分析和追溯，大幅度减少纸质单据的使用，使生产运营的数据动态可视化、在线化。 在工业化制造方面，“创新中心&智慧工厂”引进真空均质乳化机等生产设备，全面升级乳化工艺，实现料体乳化的高精纯度、高细腻度及高品质要求。此外，公司上线条码管理和质量管理系统，实现从物料购进到成品出库整个产品生产周期内的品质可追溯。感谢您的关注!

问 投资者：请介绍下公司核心技术情况?

答 冷群英：

公司目前核心技术情况如下：(1)功效活性物可视微囊稳定包裹制备技术(2)新型小粒径低能耗 D 相乳化制备技术(3)多功能安全稳定的液晶乳化制备技术。(4)一种刺激性低的双连续相卸妆产品制备技术(5)一种包载活性物的新型乳化制备技术(6)一种双层、特殊肤感和强功效护肤产品开发的方法及应用(7)一种具有保湿、控油、舒缓等护肤功效的清洁类产品的开发方法。感谢您的关注!

问 投资者：请介绍下公司股东大会制度的建立健全及运行情况?

答 单楠：

根据《公司法》及《公司章程》的有关规定，公司制定了《股东大会议事规则》， 对公司股东大会的召集、股东大会的提案和通知、股东大会的召开等作出了明确的规定。公司股东大会严格按照《公司法》《公司章程》和《股东大会议事规则》的规定召开，运行规范。报告期内，公司共召开了 20 次股东大会，历次股东大会的召集、提案和通知、召开方式、股东出席情况、表决方式及决议内容等符合《公司法》《公司章程》的相关规定，不存在违反《公司法》及其他规定行使职权的情形。公司股东认真履行股东义务，依法行使股东权利。股东大会机构和制度的建立及执行，对完善公司治理结构和规范公司运作发挥了积极的作用。感谢您的关注!

问 投资者：请介绍下公司内部控制完整性、合理性及有效性的自我评估?

答 朱晓娜：

公司在内部控制建立过程中，充分考虑了行业特点和公司多年的管理经验，保证了内部控制符合公司生产经营需要，对经营风险起到了有效控制作用;公司制订内部控制制度以来，各项制度均得到有效执行，对公司加强管理、规范运作、提高经济效益以及公司长远发展起到了积极有效的作用。公司已按《企业内部控制基本规范》及相关规定对所有重大事项建立了健全合理的内部控制制度。由于内部控制固有的局限性，需要随着内外部经营环境的变化及时予以调整，公司将继续完善内部控制制度，加强内部控制制度建设，强化内部控制监督管理，为财务报告的真实性、完整性，以及公司战略、经营目标的实现提供合理保证，确保公司可持续发展。

问 投资者：请问董事会对募集资金投资项目可行性的分析意见?

答 单楠：

公司主要从事护肤品、面膜、洗护产品、彩妆等化妆品的研发、生产、检测和销售。报告期内，公司营业收入持续增长，净利润稳中有升，本次募集资金投总额与公司现有生产经营规模相适应。公司董事会已对募集资金投资项目可行性进行了分析，认为募集资金用途和规模与公司现有主营业务、经营规模、财务状况、技术条件、管理能力和发展目标等情况相匹配。感谢您的关注!

问 投资者：请介绍下发放股票股利的具体条件?

答 冷群英：

(1)公司该年度实现的可分配利润(即公司弥补亏损、提取公积金后所余的税后利润)为正值，且现金流充裕，实施现金分红不会影响公司后续持续经营;(2)审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告;(3)公司累计可供分配利润为正值;(4)公司无重大投资计划或重大现金支出等事项发生(募集资金项目除外)。 公司在经营情况良好，董事会认为发放股票股利有利于公司全体股东整体利益时，可以提出股票股利分配预案并交由股东大会审议通过。感谢您的关注!

网上路演结束致辞

芭薇股份董事会秘书单楠网上路演结束致辞

尊敬的各位嘉宾、各位投资者：

大家好!

今天的网上交流即将结束，感谢广大投资者的热情关注和踊跃提问，感谢万联证券股份有限公司以及所有参与发行的中介机构所付出的辛勤劳动。在本次网上路演即将结束之际，我谨代表广东芭薇生物科技股份有限公司，再次感谢各位的热情参与。

通过今天的网上路演活动，各位投资者朋友从主营业务、经营业绩、竞争优势、募投项目和战略规划等多个方面，与我们进行了深入的交流，希望能够帮助大家更加深入地了解芭薇股份的公司价值。同时，大家提出了很多宝贵且有价值的意见和建议。我们将予以认真听取和吸收，付诸于实践，创造出更好的业绩来答谢大家的关心与厚爱。

通过与大家的沟通，我们深深体会到作为一家公众公司所承担的使命与责任。步入上市公司行列后，我们将面临更多投资者的关注、关心与监督，这也将是芭薇股份未来做大、做强、健康发展的有力保障。

由于时间关系，我们无法一一回答投资者提出的每一个问题，但真诚地希望大家继续通过各种方式与我们保持密切的沟通联系。

最后，再次感谢广大投资者对芭薇股份的支持和关心，希望我们携手共进，创造和分享更加美好的未来!祝大家投资顺利、万事如意!谢谢大家!